Кредитный риск — вероятность невозврата заемщиком основного долга и процентов. Управление кредитным риском — ключевой процесс для банков, МФО и компаний, предоставляющих товарные кредиты.
В статье собрана методология оценки кредитного риска в 2024 году: скоринг, ковенанты, стресс-тесты, резервирование и регуляторные требования.
Пример: банк пересмотрел модель PD/LGD, учёл отраслевые сценарии и сократил долю просрочки 90+ на 1,5 п.п., сохранив портфель на прежнем уровне доходности.
Компоненты кредитного риска
Кредитный риск описывается тремя величинами: PD (Probability of Default), LGD (Loss Given Default), EAD (Exposure at Default). Для портфельной оценки используются также показатели EL (Expected Loss) и UL (Unexpected Loss).
Методы оценки
Используются скоринговые модели, экспертные оценки, рейтинговые системы, анализ финансовой отчётности, стресс-тесты. Для МСП и розницы применяются статистические модели, для крупных корпоративных заемщиков — внутренние рейтинги.
Модели PD/LGD/EAD
PD оценивается на основе исторических данных по дефолтам, поведенческих факторов, макроэкономики. LGD учитывает качество залога, структуру сделки, расходы на взыскание. EAD — ожидаемый остаток долга на момент дефолта.
Лимиты и ковенанты
Банки устанавливают кредитные лимиты, лимиты на отрасли, страновые риски, вводят финансовые ковенанты (Debt/EBITDA, DSCR). Нарушение ковенант запускает механизм пересмотра условий.
Резервирование и IFRS 9
IFRS 9 предусматривает трёхступенчатую модель (Stage 1–3). Резервы рассчитываются на основе ожидаемых кредитных потерь (ECL). Банк России также требует формировать резервы по 590-П.
Мониторинг портфеля
Регулярный анализ PD-грейдов, раннее выявление просрочек, мониторинг залога, стресс-тестирование. Используются системы раннего предупреждения (EWS) и автоматизированные отчёты.
Данные и инфраструктура
Для качественной оценки рисков необходимы Data Warehouse, интеграция с бюро кредитных историй, автоматизированный сбор финансовых отчётов и качественное управление master-data заемщиков.
Регуляторные требования
Банк России требует соблюдать 646-П (ICAAP), 590-П (резервы), формы отчётности 0409115 и 0409155. Для международных групп актуальны требования Базеля III, IFRS 9, ESG-дисклойжеры.
Кейсы
Кейс 1. Корпоративный портфель
Банк внедрил отраслевые лимиты и EWS, что позволило сократить долю Stage 2 на 20%.
Кейс 2. Микрофинансовая компания
Перешла на автоматизированный скоринг и двуступенчатое резервирование, стабилизировав NPL на уровне 5%.
FAQ
Как выбрать модель PD?
Зависит от данных: логистическая регрессия, градиентный бустинг, модели выживаемости. Важно валидировать и калибровать их ежегодно.
Что делать при дефиците данных?
Использовать экспертные оценки, внешний скоринг, бюро кредитных историй.
Как учитывать ESG-факторы?
Добавлять ESG-оценку в PD, использовать ковенанты, связанные с устойчивым развитием.
Чек-лист CRO
- Обновляйте модели PD/LGD ежегодно и проводите backtesting.
- Контролируйте выполнение лимитов и ковенант.
- Проводите стресс-тесты под сценарии ЦБ РФ.
- Интегрируйте Risk Data Mart с финансовой отчетностью.
- Обучайте фронт-офис правилам KYC и мониторинга.
Нужна система управления кредитным риском?
BizFin Pro помогает строить модели PD/LGD, внедрять EWS и готовить банки к проверкам регулятора.
